«Секвойя»: рынок цессии банковской задолженности по итогам 2015-го вырос на 62%

По итогам 2015 года рынок цессии банковской задолженности вырос на 62,96% по сравнению с аналогичным показателем прошлого года и достиг 440 млрд рублей. Таковы данные, которые приводит в исследовании компания «Секвойя Кредит Консолидейшн».

Стоит отметить, что это рекордный рост за всю историю развития рынка уступки прав требований. Так, например, объем сделок за 2009 год не превысил 38 млрд рублей, в 2010 году составил 63 млрд, в 2011-м — 88 млрд, в 2012-м — 130 млрд, в 2013-м — 180 млрд, в 2014-м — 270 млрд рублей.

Стоит отметить, что в 2015 году на фоне ухудшения макроэкономической ситуации не только на рынке кредитования и взыскания по агентской схеме, но и на рынке цессии появились совершенно новые тенденции.

Доля незавершенных сделок достигла своего максимального значения: от квартала к кварталу она варьировалось от 35% до 45%, по итогам года в среднем составила 40% от общего выставленного на продажу объема. В прошлом году она не превышала 25%, в 2013-м — 9%, в 2012-м — 8%, в 2011-м — 5%. Таким образом, рост за год составил 60%, за последние пять лет доля незавершенных сделок выросла в восемь раз.

Участники рынка объясняют появление данной тенденции несколькими объективными причинами. «Безусловно, основными являются снижение инвестиционной привлекательности российского бизнеса в начале 2015 года (именно тогда была зафиксирована рекордная доля незавершенных сделок). Во II квартале появились другие: например, цена, которую предлагают покупатели, отличается от того, что ожидали увидеть продавцы. По итогам года стоимость портфелей составляет в среднем 0,5—1,5% от общей суммы задолженности против 2,5% еще годом ранее. Банки не готовы были сразу отказаться от ранее запланированной стоимости портфеля — они отменяли тендер и переносили его на следующий квартал или полугодие. В конце года ситуация несколько стабилизировалась: стороны достигли взаимопонимания в вопросе цены. Поэтому в будущем количество закрытых сделок существенно вырастет», — говорится в сообщении «Секвойи».

Кроме того, цена приобретения портфелей снизилась за счет того, что качество портфелей на протяжении года не улучшалось при одновременном падении платежеспособности населения. Например, срок просроченной задолженности увеличился до 950 дней против 700 дней годом ранее. Рост данного показателя можно объяснить тем, что банки стали более активно сотрудничать с коллекторами по агентской схеме, нередко размещая портфели по три и более раз до продажи, в связи с чем увеличился срок жизни портфеля на балансе банка, а, как следствие, средний срок просроченной задолженности показал рост. Этот фактор непосредственным образом влияет на цену в сторону ее уменьшения, так как после подобной интенсивной проработки вероятность взыскания по переуступаемому портфелю существенно снижается.

Также в период кризиса кредиторы стали более активно работать с более старыми долгами, пытаясь освободить резервы. В качестве дополнительной причины удешевления портфелей необходимо выделить и возросшую стоимость фондирования для потенциальных покупателей, а также снижение возможностей по привлечению заемных средств для приобретения проблемных активов.

Между тем в структуре долговых портфелей, выставляемых банками на продажу, традиционно преобладают долги старше двух лет: на 720—1 079 дней приходится 40%, на 360—720 дней — 22%, на срок просроченной задолженности свыше 1 440 дней (то есть старше четырех лет) — 18%. Стоит отметить, что за год снизилась доля долгов 360—720 дней практически на 26%, при этом доля долгов 720—1 079 дней выросла на 85,7%, 1 080—1 440 дней — в четыре раза.

Источник: Banki.ru